[11월 신규상장] 명신산업 상장 수요예측 결과

 

 

 

청약 일정 및 정보

• 청약 일정 : 2020.11.27(금) ~ 2020.11.30 (월) 
• 환불 일자 : 2020.12.01(화)
• 상장 일자 : 추후 업데이트 
• 상장 주관사 : 미래에셋대우, 현대차증권, KB증권, 하나금융투자 
• 희망 공모가액 : 4,900원 ~ 5,800원 ▶ 6,500원 결정 
• 최대주주 : 엠에스오토텍 44%

 

 

공모 규모 및 금액

1.  예상 시가총액은 2,571억원~3,043억원
2.  장 후 유통가능 물량은 총 주식수의 24% 
3.  2021년 매출액은 1조원, 영업이익은 653억원 순수익은 452억원 수준으로 예상 
4. 총 공모금액은 771억 ~ 912억 수준 → 1,022억 확정공모가액 상승으로 상승 

 

수요예측 결과 

1.  기관경쟁율 1,195.69 대 1 
2.  공모 금액 4,900원 ~ 5,800원 희망공모가액 초과한 6,500원으로 결정 
3.  의무보유 확약 29.6% 

사업 개요 

핫스탬핑 기법을 활용해 경량 및 고강도 자동차 차체를 제조하는 자동차 부품 기술업체이다.

핫스탬핑 공법이란? 철판코일 등 원재료를 섭씨 950도 이상의 고온에서 가열 후 금형에서 성형과 냉각을

동시에 진행하는 방식으로 차량부품을 경량화 하고 강도를 높이는 기술. 

 

차량중량이 줄면 배기가스 배출량이 감소하고 연비가 증가하는 효과로 글로벌 자동차 메이커들에게

차량 중량을 줄이는 것이 배기가스 배출 규제의 대응책 중 하나 → 친환경 이슈와도 연관 지을 수 있음

 

글로벌 전기차 고객사에 핫스탬핑 부붐의 독점공급으로 2018년부터 실적이 크게 성장

MS오토텍의 자회사로 현대차, 기아차, 테슬라 등에 부품납품 

 

 

성장성 측면에서 영업이익 증가율이 326% 가까이 크게 증가한 것을 볼 수 있습니다.

희망 공모가가 아진산업, 삼원강재, 한국프랜지공업, 화신정공, 대유에이피 등 성장이 다소 정체된 업체들의 주가수익비율(PER)과 비교해서 산정돼 명신산업의 성장성을 제대로 반영하지 못했다는 지적이 나온다.

희망 공모가 또한 명신산업의 성장성 대비 저렴하게 산정되어 수요예측 결과를 보고 청약해 도전해볼 만한 기업이라 생각됩니다.

 

 

 

사실 요즘 워낙 핫한 테슬라에 직접 납품을 하고 있는 기업이라

흥행이 보장되어있는 공모건이라 생각됩니다. 

 

미래에셋대우, 현대차증권, 하나금융투자, 케이비증권 중 경쟁율이

조금이라도 낮은 주관사에서 한주라도 더 받는 전략을 짜봐야하지 않을까 싶네용 ㅎㅎ